国有商业银行信贷市场退出的难点与对策(下)
(二)实施“软投入”策略,实现信贷资产退出的软着陆
建立和完善信贷市场退出机制关系到商业银行较长一段时期的信贷工作乃至整个经营,涉及到经营管理的很多方面。如果退出刚性过高,一律立即予以清产收贷,对于BBB级及以下的客户来说,既有可能导致企业进货远总,又有可能使部分生产经营前景看好的企业因此而停产或倒闭,不仅达不到贷款退出的目的,而且还可能使银行当期经营效益大幅滑坡。为此,在立足退的基础上不断地加大企业“软投入”的力度,盘活这部分不良资产,以实现梯次退出、稳健经营之目的。“软投入”就是国有商业银行利用自身优势和各种服务功能,在不投入或少投入信贷资金的情况下,促使所辖企业为走出困境、健康发展采取一系列措施。
1.加强信贷市场预测,把握最佳退出的时机。实施信贷退出必须要超前研究产业、行业、企业和产品的发展趋势,及时作出预测和预报,增强退出的主动性。对企业的贷款决策应建立在对企业前3-5年经济指标和信用等级分析的基础上,对今后1-2年的发展趋势综合预测,动态地考核企业才能把握好信贷退出的最佳时机。做到信贷的“进退自如”:一是要在行业、产品分析的基础上,了解客户所在行业发展中所处的位置和国家行业发展政策,分析客户产品生命周期。对于市场已经饱和或趋于他和的行业,停止向新建企业发放贷款,贷款主要用于支持行业发展中具有优势和潜力的骨干企业;对于新增贷款中不良贷款增加较多的地区,实行贷款限额控制,少分配以至不分配限额;对于主要产品处在生命周期不同阶段的客户采取不同的信贷政策,在投入期和成长期进行信贷投放,处于成熟期阶段,特别需要采取谨慎的信贷政策,不能失去对良好投信的判断,对发展前景开始软弱的企业,应考虑逐步退出,等客户进入衰退期时能实现信贷的完全退出。二是建立信贷风险预警机制。信贷风险预警是为了给信贷管理人员提供风险可能发生的有效信息,指导他们及时采取相应的防范措施。预警系统必须具有较为严密的科学性,其中心是设置全方位、多层次的风险预警信号,包括借款人银行账户、财务报表、经营管理、银企关系等方面反映的预警信号。实际操作中,主要是解决信息不对称问题,特别是事后信息不对称,它会引起道德风险,因而,必须通过加强贷后管理等措施,经常深入企业,随时掌握客户生产经营情况和发展变化趋势,及时发现和处置贷款风险,切实把握退出时机,最大限度地减少贷款损失。
2.制订退出规划,分期逐步退出。信贷市场退出必须立足当前,兼顾长远,统筹规划,分期实施。分别制定近期和远期的退出原则、退出目标。退出措施和退出对象,根据风险的大小确定全部退出、部分退出和预备退出的客户名单,上级行要指导和帮助基层行确定退出方案,一户一策,落实专人,明确责任。建立对退出客户的“会诊”制度,信贷、资产风险管理和法规等部门,对拟退出的各类客户进行集体“会诊”,分析退出的有利时机和条件,研究制订切实可行的退出方案。在认真调查分析的基础上,对于市场上处于劣势行业的所有贷款归入“关注类”,对待不同企业制订不同的压缩计划,逐一压缩或清户。
3.根据不同客户的具体情况,选择最佳信贷退出方式。各地区域经济结构、信贷存量结构都存在着较大的差异性,信贷退出方式不能采取一刀切的办法,必须讲究策略和方法,因企施策。一般来说,信贷退出方式主要有以下几种:(1)“渐进式”退出。对融资渠道比较多的客户,可以主动让出一部分市场,在其他渠道资金陆续进入后逐步退出。对于一些占有份额过大,但发展前景不乐观的企业,即使能够正常还本付息,也要适当让出贷款份额。(2)“节育式”退出。对不符合国家产业政策、浪费资源、污染环境的加工项目或列入国家禁止投资项目的基本建设项目,对国家明令淘汰的落后产品,对以各种形式逃废银行债务和有意拖欠银行本息的企业,对有逃汇、骗汇行为的企业,以及信用等级较低的企业,应停止向其发放贷款,只收不贷。归)“压缩式”退出。对于生产能力过剩,经营效益不佳,缺乏竞争优势的传统行业,要在控制贷款总量的基础上,努力做好压缩工作,逐步退出。(4)“重组式”退出。对产品有市场,因债务重组或管理水平低而陷入困境的客户,可以积极牵线搭桥,采取促进兼并、拍卖、上市等方式实现资产和债务重组。(5)“以进代退”。对管理基础好、新产品开发能力强的客户,可以采取“以进代退”策略,支持其产品、技术升级换代或转产新产品,扶持企业进入第二周期或涉足有发展前景的行业。(6)“出售式”退出。对于商业银行的不良资产,可以出售给其他金融机构或者企业,如出售给金融资产管理公司等。(7)“强制式”退出。对于经营状况日趋恶化,难以起死回生的客户,要坚决退出。对于那些生产经营停止,没有现金流入的客户就必须通过以资抵债、抵债返租等手段来实行信贷退出。对于那些信用观念薄弱或是借改制之机逃废债务的客户,则坚决采取依法收贷的手段强制退出。(8)“服务式”退出。充分发挥银行信息灵敏等优势,为企业提供融资、新技术推广应用、经营管理等方面的信息咨询服务,帮助企业清收对外欠款,盘活信贷资产。
4.明确责任,考核到位。在明确责任的基础上,将其与经济利益紧密挂钩,把握目标任务的完成情况,实行奖罚,动真碰硬。同时,将退出任务层层分解,落实到基层每一个责任人,考核到每一个退出客户,明确考核措施,将工作业绩与经济利益挂钩,在考核奖罚时注意及时性,实行按月或按季节性考核,及时奖罚兑现,以至使每个员工有一定的压力和动力。
(三)营造外部保障环境,促进退出机制的实施
1.制定援助退出机制,加强政府宏观指导。当前,信贷援助退出政策应包括:财政对国有企业的注资(这一点目前很难做到);建立完善的社会保障体系,减轻企业社会负担,增加对企业技改贷款的贴息,挖掘企业的潜力;国家拿出专项资金对政策性贷款形成的呆账给以核销;发行政策性特别债券,增加国有商业银行的资本金;完善贷款分类制度,提高银行不良贷款的呆账准备金提取比例等。
2.大力发展资本市场,拓宽企业融资渠道,改善企业资本结构。一是加快股市扩容,使更多的企业能通过发行股票融资;二是创建“二板市场”,为有潜力的高科技中小企业上市融资创造条件;三是鼓励有实力的企业海外募股融资;四是发展投资银行业,推动股权流动和企业兼并重组;五是取消企业债券的规模控制,增加发债品种,让经济效益好、偿债能力强的企业尽快通过债券融资,减轻股市的压力。
3.从制度、机制上改善社会信用环境是当务之急。一是以中国人民银行信贷登记咨询系统为依托,建立银行间联网的企业法人信用记录系统,防止企业多头贷款并恶意逃废银行贷款本息。二是对存款实名制实现行际联网,使银行掌握相对真实的个人资金状况。三是健全公正的社会中介组织体系,客观反映企业的真实情况,正确评价信用状况,为银行和企业提供客观的决策依据。四是以新闻舆论曝光、联合信用制裁、断绝经济往来等措施严惩不守信用的企业或个人,形成一种不守信用就无法在社会经济生活中生存的氛围。
( 《中国金融》2001年第9期,连育青)